Les supports d'investissement en fonds en euros et en unités comportent différents avantages et inconvénients que doit connaître le souscripteur d'une assurance vie pour faire un choix de placement avisé.
Qu’est-ce qui différencie ces deux supports d’investissement ?
Comme leur nom l’indique, les fonds en euros constituent des investissements libellés dans cette devise. Leur objectif est de sécuriser les avoirs du souscripteur (surtout en cas d’inflation). Majoritairement, ils sont constitués d’obligations d’État. Les
unités de compte, quant à elles, se définissent comme une option d’investissement que l’épargnant peut choisir pour diversifier ses avoirs dans plusieurs produits financiers, ce qui s'avère souvent profitable ; elles impliquent toutefois une part de risque, car elles sont influencées par les fluctuations de la Bourse. Pour guider votre sélection, identifiez votre profil d'investisseur ainsi que vos objectifs… - Si vous êtes du type investisseur prudent, que vous privilégiez les placements sûrs et qu’un rendement limité vous convient (vos gains demeurent définitivement acquis), l’investissement sur des fonds en euros intégrés dans une assurance vie devrait répondre à vos attentes. - Si vous présentez un profil d’investisseur offensif et que vous priorisez la performance, malgré le fait que la prise de risque est plus élevée, l’
assurance vie avec unité de compte est idéale pour vous. Vous pouvez prendre en charge la gestion de votre compte en toute autonomie ou la déléguer à un gestionnaire de confiance, expérimenté dans ce domaine.
Plus de précisions sur le contrat avec fonds en euros
Il s’agit d’un type de placements dans lequel le capital versé et les intérêts sont couverts par une garantie, indépendamment des cours à la hausse ou à la baisse de la Bourse (et de la conjoncture économique). L’intérêt de ces fonds placés sur un contrat d’assurance-vie est qu'ils peuvent être retirés par le souscripteur à tout moment. Ces placements sont également assortis à différents investissements (des valeurs mobilières par exemple, dont une partie seulement est placée en actions). En investissant sur les fonds en euros, l’épargnant confie ses avoirs à la compagnie d’assurance elle-même ou à un gestionnaire financier. Ceux-ci doivent s’assurer d’investir ce montant sur les marchés financiers pour qu’ils puissent fructifier ; ils sont souvent investis dans des obligations dont le rendement est fixe. Un avantage à considérer : une garantie en capital assure à l’assuré qu’il ne perdra pas son investissement et que les intérêts accumulés chaque année lui sont définitivement acquis (c'est ce qui s’appelle l'"effet cliquet". Plusieurs fonds en euros (la plupart) assurent un taux minimum garanti (TMG) dès le début de l’année ; ce taux est crédité quotidiennement sur le fonds en euros, en temps réel. Quand la performance des fonds est supérieure au TMG, une rémunération appelée "participation aux bénéfices" est versée dans le compte, en complémentaire, au début de l’exercice suivant ; elle implique toutefois des frais de gestion sur la totalité du capital (0,5% à 1%).
Plus de précisions sur le contrat avec unités de compte
Dans ce type de contrat d’assurance vie, l’assureur s’engage à placer les avoirs de son client dans des actifs et des valeurs mobilières de différentes natures. Par exemple, des parts de Sociétés Civiles de Placement Immobilier (SCPI), des obligations et/ou des actions variées. Elles peuvent, par exemple, concerner des actions choisies dans certains pays ou dans des entreprises (même de pays émergents). Il faut savoir cependant que l'
assurance vie en unités de compte n’offre au souscripteur aucune garantie sur son capital initial et sur les intérêts. La valeur de chaque part étant soumise aux mouvements aux cours des marchés financiers, un investissement dans une
assurance vie avec unités comporte plus de risque que dans les fonds en euros. En revanche, elles permettent aux assureurs d’accéder à de meilleurs rendements et ainsi, ils peuvent mieux rémunérer leurs clients. L’atout majeur de ce support est qu’il permet d'atteindre un rendement vraiment plus élevé que le contrat d'assurance vie avec fonds en euros. Sans oublier que les prélèvements sociaux ne sont applicables qu’en cas de rachat (alors que les contrats en euros sont captés chaque année). Si vous souhaitez être certain de faire le meilleur choix d'investissement, n’hésitez pas à consulter des conseillers spécialisés dans l’assurance vie et les options d’investissement. Ces experts sont en mesure de bien cibler votre profil d’investisseur, de vous aider à définir vos objectifs et de vous guider judicieusement dans la sélection du type de placements.
